Tarek El Shazly - Public Accountant , MBA & Dipifr

"Corruption, embezzlement, fraud, these are all characteristics which exist everywhere. It is regrettably the way human nature functions, whether we like it or not. What successful economies do is keep it to a minimum. No one has ever eliminated any of that stuff".
"Alan Greenspan"

What is Business Fraud ?

Business fraud : occurs with employees working in operations, accounting, sales and upper management

What is the different types of Fraud ?

-Asset Misappropriation
-Forgery
-Inventory Theft
-Payroll Fraud
-Cash Theft
-Credit Card Theft

How businesses owners protect Themselves from Fraud?

Be Skeptical
Educate your Employees
Employees' Segregation of Duties
Make an Insurance Policy for your properties
Perform Surprise Audits
Documentation and Internal Controls

Don't ever let your business get ahead of the financial side of your business. Accounting, accounting, accounting. Know your numbers.

Tilman J. Fertitta

What is the cash burn?

The burn rate is a metric that indicates the amount of time that the company, mainly the start-up has before it runs out of money.

So, for example, if a company has EGP 2 million in the bank and spends EGP 200,000 a month, its runway will be 10 months

Total Money at Bank ÷ Monthly Expenses = Runway

2,000,000 / 200,000= 10 Months

That means the company is going to run out of money after 10 months from now

What are the ways of calculating cash burn?

1- Gross Burn
2- Net Burn

For example.

If a technology startup spends EGP 10,000 monthly on office space, EGP 100,000 on monthly server costs, and EGP 500,000 on salaries, so, what is gross cash burn?

1- Gross cash burn = ( 10,000+100,000+500,000) = EGP 610,000

For the previous example, if you know that the monthly revenue is EGP 400,000, so, what is the net cash burn?

2- Net cash burn = 610,000 - 400,000 = EGP 210,000

What is a good burn rate?

Any company should have a burn rate that ensures at least 6 months to 12 months of cash runway.

So, if the cash runway is less than six months, The company might not be ready for any unexpected changes in revenue or spending, changes in the economic conditions, tax regulation, or the country's policies

تعديلات معايير المحاسبة

Mahmoud Hamouda

https://www.youtube.com/watch?v=5W-Q5orvpHs

https://www.lennysnewsletter.com/p/how-duolingo-reignited-user-growth

What is the difference between Depreciation, Amortization, and Depletion?

أولا فكرة الاهلاك ببساطة جت لما اتلاحظ ان لأصول قيمتها بتقل بمرور الوقت لغايه لما تبقي صفر أو لا تكاد تذكر ودا لاي اصل سواء المعدات المكتبية أوأجهزة الكمبيوتر أوالآلات والمباني

فيه مبدأ محاسبي مهم اسمه مبدأ الأستحقاق ، يعني ايه ؟

يعني حمل السنه الماليه بتاعتك بما يخصها من مصروفاتها وايراداتها بغض النظر انك دفعت المصروف ولا لا و بصرف النظر انك حصلت الايراد ولا لا عشان فى النهايه صافى الربح اللى بيظهر في قايمه الدخل بنسميه صافى الربح المستحق عن العام

طيب لو انا مثلا اشتريت اصل ثابت وليكن مثلا ب 50 الف جنيه ، هنا مافيش اى تأثير حصل على قايمة الدخل ، الفلوس طلعت من بند الاصول المتداوله في شكل كاش
وراحت على بند الاصول الثابته فى شكل سيارات او الات مثلا

المفروض ان 50الف جنيه هنا استفيد بيها لفترات جايه فمن باب العداله انى اوزع التكاليف دي على سنوات الاستفاده منها مش اول سنه بس

ومن هنا جه موضوع الاهلاك ، اني اثبت مصروف اهلاك في قايمة الدخل رغم انى ماطلعتش اى فلوس بالمبلغ ده

دا شرط مبسط أصلا لفكرة الاهلاك ، طيب تعالوا نعرف بقي الفرق بين المصطلحات الثلاثه ، اهلاك ، استهلاك ، نفاذ
.........................................................................................................................................................

الاهلاك - Depreciation
يستخدم مع الاصول الملموسه
Tangible Assets
مثل الكمبيوتر – الآلات - الاثاث - المباني

الاستهلاك ( الاطفاء) - Amortization
يستخدم مع الاصول الغير ملموسه
Intangible Assets
مثل العلامات التجاريه – الشهره – براءه الاختراع - برامج - رخص

النفاذ -Depletion
بيتسخدم مع الموارد الطبيعة
Natural respurces
لاحتساب نفاذ الموارد الطبيعية نتيجة لاستخراجها من الارض
مثل آبار النفط، المناجم، المحاجر

متوسط الايراد لكل مستخدم - Average Revenue Per User

يستخدم " متوسط الايراد لكل مستخدم نشط " كواحد من المفاتيح اللي
بتقيس اداء الشركة واللي بتمتلك نموذج العمل “الإشتراكات”
Subscription

كمان المستثمرون بيستخدموا المقياس ده لمعرفة الوضع الحالي للبيزنس وتوقع الوضع المستقبلي ونمو الايرادات ،

واحد من اسباب قوة الشركة هو زيادة هذا المقياس ، لأنه بيدل ان الشركة
بتحقق ايرادات اكثر وهنا بيبان ان منتج الشركة دي قوي

هدف الشركة انها تشتغلها على زيادة متوسط الايراد لكل عميل بزيادة عدد عملائها والايراد اللي بيدخلها من كل عميل

متوسط الايراد لكل مستخدم كمان بيعطي صورة اجمالية عن الايردات ككل ، لكن مش بيوضح نتيجة كل نوع من الايراد في حالة ان الشركة عندها اكثر من منتج او خدمة ، فمهم هنا انك تقوم بحساب المعامل ده لكل نوع من انواع الايرادات ، وبالتالي تقدر تاخد قررات صحيحة تجاه الخدمات الاقل ربحية

قد يكون عدد المستخدمين متغير ومش ثابت خلال فترة زمنية ، ودا لان في مشتركين جدد بيشتركوا في الخدمة ومستخدمين قدام بيخرجوا من الخدمة

- ويتم حساب متوسط الإيرادات لكل مستخدم كالاتي

إجمالي الإيرادات / متوسط عدد المستخدمين (العملاء) وذلك خلال فترة زمنية محددة.

مهم جدا وانت بتحسب المقياس ده تكون محدد اي عدد مستخدمين هيدخلوا معاك في الحسبة هل كل المستخدمين ( مدفوع ومجاني ) ولا مدفوع فقط

بالنظر الي المرفق هنلاحظ ان في حالة اخذ جميع المستخدمين في الاعتبار فأن متوسط الايراد لكل مستخدم اقل منها ( 3,600 جنيه) عن في حالة المستخدمين دافعي الاشتراك( 6,000 جنيه )

ازاي تزود ربحية شركتك ؟ - الجزء الثاني

التحكم في المصروفات والتكاليف

مهم جدا يكون عندك بادجت محطوط لكل قسم وبالتالي كل قسم عارف المبلغ المفروض يصرفه كام ، النقطة الاهم ، ان مفيش مشكله خالص لو بعد فترة قررت تخفض البادجت ده لو حسيت ان المصروف اللي اتصرف لايقابله عائد بشكل مباشر او غير مباشر

من فترة لاخري حلل اجمالي المصروفات وانواعها بدقة ، هتلاحظ و هتكتشف ان في مصروفات كتير ملهاش لازمة

مهم انك تشتغل علي خفض التكاليف ، ولكن مع الاخذ في الاعتبار ان تخفيض التكاليف ماتوصلش لخسارة للبيزنس بتاعك ، ولكن بحكمه ازاي اقيم التكاليف اللي فعلا ذو أهمية منخفضة

بعض الامثلة اللي ممكن تقدر تخفض بيها تكاليف

توظيف المستقلين من أهم الطرق اللي ممكن تخفض بها التكاليف ، بعض الشركات بتقوم بتعين بدون وعي او بدون احتياج ملح لعدد كبير من الموظفين ومع أول ازمة بيحصل تسريح للموظفين ، مع ان الممكن احدد مين اللي محتاجه معايا بشكل
دائم ومين اللي ممكن بشكل مستقل او استعين بوكالات
Agencies
العمالة الدائمة بتحملك تكاليف اخري مثل التأمين أو الإجازات المدفوعة دا غير تكاليف المكتب الاخرى

خفض مصروفات التسويق والاعتماد على بنود اخرى في التسويق المتوسطة او قليلة الثمن ، مثل البرشورات او الكروت ، العروض المجانية ، المعارض التسويقية ، مع العلم يجب ان يتم خفض هذا النوع من التكاليف بحذر ، ليس كل خفض في المصروفات التسويقية جيد ، لانه قد يؤدي الي خفض في الايراد

مصروفات التليفون والانترنت تعتبر من التكاليف الثابتة ، هل فكرت ايه سرعة الإنترنت اللي انت محتاجها؟ هل الاتصالات التي تجريها دولية أم محلية؟ وبناء على ذلك ممكن تحط خطط البحث المناسبة.
لاختيار افضل الموردين.

هل فكرت استخدام التكتولوجيا في التواصل مثل الواتس اب مثلا كبديل عن الوسائل المدفوعة ، لكن حط في اعتبارك أن تلك البدائل لا تزيد من تكاليف الإنترنت

خفض فواتير المياه والتليفون ممكن ان تتم من خلال الاستثمار في حنفيات ومنافذ اقتصادية، واستبدال اللمبات بلمبات موفرة أو لمبات فلوريسنت ، كذلك إيقاف تشغيل الأجهزة غير المستخدمة مثل أجهزة الطباعة

اخيرا هل فكرت مثلا تشوف الموردين بتوعك وتحاول تاخد منهم خصومات ؟ او تحصل على عروض من موردين اخرون ، هل فكرت في الحصول على تسهيل في السداد مثلا

ازاي تزود ربحية شركتك ؟ - الجزء الاول

اولا هل المستثمر يهمه الشركة تحقق ربح او ربحية ؟

زي ما قولنا في بوست قبل كده فيه فرق بين الربح والربحية ، في الحقيقة المستثمر مابيعتمدش على الربح فقط ليحدد اداء الشركة ، ولكن بياخد في اعتبارة كمان الربحية ( نسبة الربح للايراد) وهل الشركة قادرة تحقق ارباح باستخدام مواردها بكفاءه

طب ازاي ازود الربحية بتاعة الشركة ؟

اولا الايرادات والاسعار

لازم تشتغل على جلب وتحقيق الايرادات المستمرة
Recurring Revenue

وبالتالي انت محتاج تقدم خدمة او منتج من النوع اللي العملاء بيحتاجوه دايما ولفترة طويلة ، وبالتالي بيحصل نمو في الايراد

طبعا ماتنساش فكرة ان الخصومات والعروض اللي عن طريقها تقدر تجذب بيها عملاء جدد او تقدر تخلي عملائك الحالين يشتروا منك اكتر او يشتركوا في خدمات بمبالغ اكبر من قبل كده

لكن كن حذر مع فكرة الخصومات لان زي ما ليها مميزات ، ليها عيوب ، فمن ضمن العيوب مثلا انها ممكن تقلل ربحيتك ، بالذات لو كان العروض والتخفيضات دي صاحبها تكاليف كتير ، او قيمة المبيعات كان عكس المتوقع في المقابل المدفوع .

احسن فكرة لاستخدام الاوبشن ده هو اللي ممكن تستخدمها على المدي القصير لتحقيق ايراد على المدى الطويل ( العمل على زيادة زوار الموقع بتاعك ، او المحل ، او المنتج ،..... الخ )

كارفور مثلا بيلعب على فكرة اشتري منتج عليه خصم ، بعدين تلقائي هتقوم بشراء منتجات اخرى بهامش ربح عالي

من ضمن طرق زيادة الايرادات ، هل فكرت في انك تزود اسعارك ؟ ، هل فكرت ان عملاءك الحالين بيحصلوا على احسن خدمة فانت تستحق افضل سعر؟

خد في اعتبارك عشان تعمل الخطوة دي ، ممكن تعمل اختبار صغير للسعر وشوف هل هيبقي في مرونة في الطلب ، بمعني هل رفع الاسعار هيخلي الطلب مرن والناس هتتشري منك ؟ ولا رفع السعر يخليهم يروحوا لمنافس اخر ؟

هل فكرت مثلا بدل ما تزود عدد عملائك ، تختار عملاءك ؟ يعني ايه ؟

الكل عارف مبدا باريتو 80- 20 وان ممكن 20% من عملاءك يحققوا 80 % من ايراداتك ، فكر في العملاء اللي بيحققوا لك اكثر ربحية واشتغل عليهم

في النهاية لازم يكون عندك هدف وهو تحقيق نمو في الايرادات كل سنة ، ودا هيتحقق إما بدخول عملاء عندك السنة دي اكتر من السنة اللي فاتت او
تشتغل على زيادة الاسعار او بيع المنتجات او خدمات ذات السعر الاعلي