Dr Bala Abdelmalek

التسوية الجبائية الطوعية وتطهير الديون الجبائية

الأجر الوطني الأدنى المضمون 24000دج

الحمد لله ضغط رهيب يعيشه المحاسبين خلال هذا الشهر

فهم المنطق المحاسبي قبل الأرقام IAS 36 & IFRS 3

عند الاستحواذ على شركة أخرى والسيطرة عليها، غالبًا ما يظهر في القوائم المالية أصل يُسمّى Goodwill.

ورغم تصنيفه كأصل غير ملموس، إلا أن Goodwill يظل أكثر الأصول إثارة للجدل في معايير IFRS، لأنه لا يشبه أي أصل آخر.

1️⃣ لماذا Goodwill ليس أصلًا “عاديًا”؟

عكس باقي الأصول:
• لا يمكن بيع Goodwill بشكل مستقل
• لا يُستخدم مباشرة في التشغيل أو الإنتاج
• لا يولّد تدفقات نقدية مستقلة

وجوده في الميزانية لا يغيّر الواقع التشغيلي للشركة
فالشركة ستستمر في تحقيق الإيرادات سواء كان Goodwill مثبتًا أم لا.

2️⃣ تعريف Goodwill – الأساس المعياري

طبقًا لـ IFRS 3 – Business Combinations:

Goodwill هو أصل يمثل المنافع الاقتصادية المستقبلية الناتجة عن أصول تم الاستحواذ عليها في عملية دمج أعمال ولم يتم تحديدها أو الاعتراف بها بشكل منفصل.

بمعنى آخر:
Goodwill = قيمة غير مرئية
تشمل:
• السمعة التجارية
• قاعدة العملاء
• العلامة التجارية غير المسجلة
• الخبرة الإدارية
• Synergies المتوقعة بعد الاستحواذ

3️⃣ مثال مبسّط يوضح الفكرة
• سعر شراء الشركة = 120,000
• القيمة العادلة لصافي الأصول = 100,000

➡️ الفرق = 20,000 = Goodwill

السؤال المنطقي:
❓ لماذا يدفع المستثمر أكثر من القيمة العادلة؟

الإجابة:

لأنه يتوقع أرباحًا مستقبلية أعلى تعوّض هذه الزيادة.

وهنا نقطة مهمة جدًا:
🔴 هذا المبلغ ليس خسارة
🔴 وليس مصروفًا
🔴 بل توقع مستقبلي يحتاج مراجعة مستمرة

4️⃣ لماذا لا يتم إهلاك Goodwill؟

في الماضي، كان يتم إهلاك Goodwill،
لكن IFRS ألغت ذلك لأن:
• الإهلاك يفترض انخفاضًا منتظمًا في القيمة
• Goodwill لا ينخفض بشكل منتظم
• قيمته تعتمد على الأداء المستقبلي للنشاط

لذلك:
✔️ لا يتم إهلاك Goodwill
✔️ يتم اختباره سنويًا للانخفاض في القيمة

5️⃣ فكرة الانخفاض في القيمة مراجعة سريعة

طبقًا لـ IAS 36:
• تتم مقارنة القيمة الدفترية بالأعلى من:
• Fair Value less costs of disposal
• Value in Use

Carrying Amount > Recoverable Amount
➡️ يتم الاعتراف بخسارة انخفاض قيمة

لكن…
⚠️ هذا المنطق لا يُطبق على Goodwill منفردًا

6️⃣ لماذا لا يمكن اختبار Goodwill بشكل مستقل؟

السبب جوهري وليس شكلي:

❌ لا يوجد Fair Value مستقل لـ Goodwill
❌ لا يمكن حساب Value in Use له بمفرده
❌ لا يولّد تدفقات نقدية مستقلة

ببساطة:

Goodwill لا يعمل وحده
بل “يعيش” داخل النشاط ككل

ولهذا:
❌ اختبار Goodwill منفردًا غير ممكن
✔️ لا بد من ربطه بوحدة تولد نقدية

7️⃣ الحل المحاسبي الصحيح – Cash Generating Unit (CGU)

طبقًا لـ IAS 36:
• يتم تخصيص Goodwill على CGU أو مجموعة CGUs
• CGU = أصغر وحدة تولد تدفقات نقدية مستقلة نسبيًا

ثم يتم:
1. تحديد القيمة الدفترية للـ CGU (بما فيها Goodwill)
2. تحديد Recoverable Amount للـ CGU
3. المقارنة بين القيمتين

📉 إذا كانت القيمة الدفترية أعلى:
• يتم الاعتراف بخسارة انخفاض قيمة
• تُحمّل الخسارة أولًا على Goodwill
• ثم على باقي أصول الـ CGU إن لزم الأمر

8️⃣ ماذا يعني اختبار Goodwill فعليًا؟

رغم اسمه:

Goodwill Impairment Test

إلا أن حقيقته:

Business Valuation Test

أنت لا تختبر أصلًا…
بل تختبر:
• هل النشاط ما زال يحقق العوائد المتوقعة؟
• هل الصفقة ما زالت مبررة اقتصاديًا؟
• هل التوقعات المستقبلية ما زالت واقعية؟

مديرية التجارة لولاية المسيلة

نهاية دورة أكتوبر في المحاسبة التطبيقية ، مشكورين كل عناصر الدورة كل باسمه ومقامه نزيم ، يونس ، الصديق ، أمير ،إسلام ،عبد الرزاق ، ولاء ،سمية ،ماريا ،نور الهدى ، أتمنى لهم النجاح في باقي المشوار

تحضيرا لامتحان التطبيق ، الامتحان في متناول الجميع
متناول الجميع ⬇️⬇️⬇️⬇️